ETF representa la revolución
de la inversión

Por qué invertir en ETFs es la opción más razonable para ti?

• Los ETFs representan la herramienta de inversión más adecuada para los inversores pequeños
• Los ETFs cumplen con los 9 principios de inversión exitosa
• Los ETFs son la herramienta más ideal de inversión pasiva, que debería preferir todos los pequeños inversores

Beneficios de los ETFs frente a otras inversiones:

La pregunta básica de todo inversor es qué retorno traerá la inversión a qué nivel de riesgo.

Aquí se muestra la diferencia en el rendimiento de fondos mutuos populares en Europa y ETFs o productos estructurados con el mismo enfoque:

Rendimiento del fondo mutuo vs. rendimiento del ETF (p.a.)

*fuente morningstar 31. 12. 2022

Qué son los ETF?

Un ETF es un fondo negociado en bolsa (ETF significa exchange-traded fund). En principio, los ETF funcionan de la misma manera que otros fondos, como los populares fondos mutuos accesibles para los inversores públicos, sin embargo, además, las acciones (valores) de los ETF se negocian en la bolsa de valores.

Qué es un fondo?

Un fondo es un instrumento de inversión diseñado para inversores minoristas. Emite las unidades del fondo (acciones) a las que el público invierte (compra esas). Las unidades expresan una participación en el total de los activos del fondo, es decir, el derecho a una parte de él (una fracción). El valor acumulado recogido es entonces invertido por el fondo. De ahí viene il nome del settore dell'investimento collettivo, il cui strumento è il fondo: il fondo investe gli attivi comuni di tutti i suoi investitori. Gli attivi del fondo sono creati da tutti i suoi investimenti.

In modo semplificato, il fondo può essere spiegato con l'esempio del compleanno di un collega. Con altri 9 colleghi, avete deciso di comprare un regalo per il suo compleanno. Ciascuno raccoglie 20 euro e per 200 euro gli comprate un soggiorno di fine settimana di cui ha parlato a lungo. Gli attivi del fondo sono raccolti a 200 euro, la partecipazione di ciascun collega è di 20 euro e l'investimento del fondo è un soggiorno per il festeggiato. Nessuno dei colleghi comprerebbe quel regalo da solo, ma insieme non è un problema. Questo principio esemplare è anche applicabile ai fondi che permettono ai piccoli investitori di investire in titoli che non potrebbero mai acquistare da soli.

Los ETF funcionan con el mismo principio.

La principal diferencia entre invertir en ETF y en fondos mutuos: liquidez

Sin embargo, los fondos clásicos no se negocian en bolsas de valores. La entrada y salida de un fondo mutuo generalmente toma unos pocos días.

Los ETF son flexibles y líquidos gracias a que se negocian en una bolsa de valores. Siempre que decidas vender tus acciones, puedes hacerlo en la bolsa de valores a través de tu corredor y tus fondos se acreditan inmediatamente en tu cuenta. Por lo tanto, al invertir en ETF no tienes que esperar por tu dinero como tendrías que hacerlo con fondos mutuos.

Diferencia en las carteras de ETF y fondos mutuos: diversificación

Los ETF son en general fondos índice. Qué es un índice se explica en la sección Inversión pasiva. Los fondos índice copian índices, por lo que invierten en los mismos valores en la misma proporción de ponderaciones con las que se compone el índice subyacente.

Por lo tanto, los ETF hoy en día se consideran como la herramienta fundamental de las inversiones pasivas.

Los ETFs proporcionan una excelente diversificación – distribución del riesgo. Con una pequeña inversión, puedes comprar muchas acciones. En caso de que desees comprar las 500 acciones del índice S&P 500 de EE. UU., necesitarías invertir unas decenas de miles de dólares. Puedes comprar ETFs con solo unas decenas de euros e invertir en las 500 acciones.

Por el contrario, los fondos mutuos clásicos tienden a seguir estrategias de gestión activa de activos que prefieren carteras más concentradas con menor cantidad de acciones.

La gran ventaja del ETF es el hecho de que sabes exactamente en qué inviertes antes y durante toda la inversión.

Diferencia en tarifas

En caso de que no estés invirtiendo en ETFs, las tarifas y los cargos te costarán una gran cantidad de ingresos. La ventaja de los ETFs está en la cantidad de tarifas. Al simplemente imitar índices, no necesitan personal ni equipo técnico en el proceso de selección de valores.

Hoy en día, los costos de administración y gestión de los ETFs se están acercando a cero. Los ETFs más baratos cobran un 0.1% mensual por la administración y gestión de activos.

Las tarifas de gestión y mantenimiento de los fondos mutuos suelen estar entre el 0.5% y el 3% anual. El promedio entre los fondos de acciones más vendidos en Europa es alrededor del 2.3% anual.

Los ETFs no tienen tarifas de entrada ni de salida. Las tarifas de entrada de los fondos mutuos están entre el 1% y el 5% del monto de la inversión.

Diferencia en rendimiento

Gracias a la inversión pasiva y las bajas tarifas, el rendimiento neto de los ETFs es en promedio más del doble que el rendimiento de los fondos mutuos ofrecidos en Europa.

Comparación del rendimiento de un ETF seleccionado que invierte en acciones globales (db x-trackers MSCI World Index UCITS ETF 1C) y los 3 fondos mutuos más vendidos en Europa que invierten en acciones globales (Iad Global Index, AM SLSP Fund of maximized returns y Axa Selection Global Equity) durante los últimos 10 años.

Las razones de la diferencia se explican en las secciones de Reglas del Inversor Exitoso y Inversión Pasiva.

Diferencias por domicilios fiscales

Algunos países de la región de CEE tienen mejores implicaciones fiscales para los fondos mutuos negociados en bolsa en comparación con aquellos que no se negocian en una bolsa.

Existen dos categorías básicas de fondos mutuos: acumulativos y distributivos. Al construir carteras, consideramos este aspecto para maximizar el rendimiento neto de nuestros clientes después de impuestos.

Infórmate con nosotros y te asesoraremos según tu domicilio fiscal.

En algunos países, los ETFs pueden tener mejores implicaciones fiscales que los fondos mutuos clásicos.

Seguridad

Los ETFs pueden clasificarse como uno de los valores más seguros. Están destinados al público en general y se negocian en bolsas de valores, por lo tanto, están sujetos al más alto nivel de control y regulaciones.

Los ETFs están bajo el marco regulatorio de UCITS, un régimen armonizado a nivel europeo que gobierna la gestión y venta de fondos mutuos. UCITS unifica la regulación de fondos dentro de Europa, introduce los estándares requeridos para los fondos y los requisitos uniformes de protección al consumidor.

La mayoría de los ETFs europeos son UCITS, al igual que la mayoría de los fondos mutuos. Para los inversores, esto significa que las herramientas con esta designación son más seguras y controladas. Esencialmente, es la mayor protección posible para el consumidor de servicios financieros en el contexto de la inversión colectiva en Europa.